提供信用評級辦理政策培訓、行業(yè)分析、辦理材料撰寫(xiě)、gaoji管理人員培訓、配合進(jìn)行現場(chǎng)檢查和驗收等工作。如何要求及流程見(jiàn)下文

孟凡富

2019年11月26日,中國等四部門(mén)發(fā)布了《信用評級業(yè)管理暫行辦法》（以下簡(jiǎn)稱(chēng)《辦法》），要求設立信用評級機構，自公司登記機關(guān)準予登記之日起30日內向所在地的信用評級行業(yè)主管部門(mén)省一級派出機構（以下簡(jiǎn)稱(chēng)備案機構）辦理備案?；葑u(yù)博華信用評級有限公司于2020年5月14日完成了首家備案，截至2025年11月20日，據不完全統計，完成備案的信用評級機構為62家，注銷(xiāo)17家，尚存機構為45家。關(guān)于備案要求、流程如下：

一、概念

(一) 信用評級，是指信用評級機構對影響經(jīng)濟主體或者債務(wù)融資工具的信用風(fēng)險因素進(jìn)行分析，就其償債能力和償債意愿作出綜合評價(jià)，并通過(guò)預先定義的信用等級符號進(jìn)行表示。

(二) 信用評級業(yè)務(wù)，是指為開(kāi)展信用評級而進(jìn)行的信息收集、分析、評估、審核和結果發(fā)布等活動(dòng)。

(三) 信用評級機構，是指依法設立，主要從事信用評級業(yè)務(wù)的社會(huì )中介機構。

(四) 評級對象，是指受評經(jīng)濟主體或者受評債務(wù)融資工具。本辦法所稱(chēng)債務(wù)融資工具，包括：貸款，地方政府債券、金融債券、非金融企業(yè)債務(wù)融資工具、企業(yè)債券、公司債券等債券，資產(chǎn)支持證券等結構化融資產(chǎn)品，其他債務(wù)類(lèi)融資產(chǎn)品。

二、監管主體

監管主體包括信用評級行業(yè)主管部門(mén)和業(yè)務(wù)管理部門(mén)。

(一) 中國是信用評級行業(yè)主管部門(mén)，主管全國的信用評級監督管理工作。

(二) 發(fā)展改革委、財政部、證監會(huì )為信用評級業(yè)務(wù)管理部門(mén)（以下統稱(chēng)業(yè)務(wù)管理部門(mén)），在職責范圍內依法對信用評級業(yè)務(wù)實(shí)施監督管理。

信用評級行業(yè)主管部門(mén)和業(yè)務(wù)管理部門(mén)建立部際協(xié)調機制，根據職責分工，協(xié)調配合，共同加強監管工作。

三、設立信用評級機構及申請備案材料要求

設立信用評級機構，應當符合《中華人民共和國公司法》規定的公司設立條件，自公司登記機關(guān)準予登記之日起30日內向所在地的信用評級行業(yè)主管部門(mén)省一級派出機構（以下簡(jiǎn)稱(chēng)備案機構）辦理備案，并提交以下材料：

（一）信用評級機構備案表；

（二）營(yíng)業(yè)執照復印件；

（三）全球法人機構識別編碼；

（四）股權結構說(shuō)明，包括注冊資本、股東名單及其出資額或者所持股份，股東在本機構以外的實(shí)體持股情況，實(shí)際控制人、受益所有人情況；

（五）董事、監事、gaoji管理人員以及信用評級分析人員的情況說(shuō)明和證明文件；

（六）主要股東、實(shí)際控制人、受益所有人、董事、監事、gaoji管理人員未因犯有貪污、賄賂、侵占財產(chǎn)、挪用財產(chǎn)罪或者破壞社會(huì )主義市場(chǎng)經(jīng)濟秩序罪，被判處刑罰，或者因犯罪被剝奪政治權利的聲明，以及主要股東、實(shí)際控制人、受益所有人的信用報告；

（七）營(yíng)業(yè)場(chǎng)所、組織機構設置及公司治理情況;

（八）獨立性、信息披露以及業(yè)務(wù)制度說(shuō)明；

（九）信用評級行業(yè)主管部門(mén)基于保護投資者、維護社會(huì )公共利益考慮，合理要求的與信用評級機構及其相關(guān)自然人有關(guān)的其他材料。備案機構可以對gaoji管理人員和主要信用評級分析人員進(jìn)行政策法規、業(yè)務(wù)技能等方面的監管談話(huà)，以評估其專(zhuān)業(yè)素質(zhì)的合格性。

四、其他相關(guān)要求

(一) 股權結構說(shuō)明

信用評級機構應建立完善的公司治理機制，確保其主要股東及實(shí)際控制人在出資比例、股權比例或投票權等方面不存在足以影響評級獨立性的情形。

(二) 組織架構說(shuō)明

信用評級機構應當建立清晰合理的內部組織結構，建立健全防火墻，確保信用評級業(yè)務(wù)部門(mén)獨立于營(yíng)銷(xiāo)等其他部門(mén)。信用評級機構應當建立獨立的合規部門(mén)，負責監督并報告評級機構及其員工的合規狀況。

信用評級機構在開(kāi)展信用評級業(yè)務(wù)時(shí)，應當組建評級項目組。信用評級機構應當對每一評級項目投入充分的富有經(jīng)驗的分析資源。

(三) 人員要求

擁有相當的且有有一定經(jīng)驗的金融、會(huì )計、證券、投資、評估等專(zhuān)業(yè)知識人員。

評級項目組成員應當具備從事相關(guān)項目的工作經(jīng)歷或者與評級項目相適應的知識結構，評級項目組長(cháng)應當有充分的經(jīng)驗且至少從事信用評級業(yè)務(wù)三年以上。

(四) 信用評級制度

信用評級機構應當建立完善的信用評級制度，

1. 對信用等級的劃分與定義；

2. 評級方法與程序；

3. 評級質(zhì)量控制；

4. 盡職調查；

5. 信用評級評審委員會(huì )；

6. 評級結果公布；

7. 跟蹤評級等。

(五)

目前，國內基于受評經(jīng)濟主體或者受評債務(wù)融資工具評級對象，把評級機構分為信貸市場(chǎng)和債券市場(chǎng)兩類(lèi)。債券類(lèi)主要由中國、發(fā)展改革委、財政部、證監會(huì )等機構主管，該業(yè)務(wù)約占中國評級業(yè)務(wù)的絕大市場(chǎng)份額，主要為大公、聯(lián)合、中誠信等10多家機構擁有該資質(zhì)。信貸市場(chǎng)類(lèi)由中國主管，目前已備案機構約為45家，面臨著(zhù)市場(chǎng)容量小，競爭激烈等問(wèn)題，經(jīng)營(yíng)好的中小機構不多。

經(jīng)與部分分支行相關(guān)人員交流，大家認為《辦法》對評級市場(chǎng)的監管超出之前出臺的相關(guān)文件要求，針對備案，應該對市場(chǎng)存量機構進(jìn)行清理后才有可能啟動(dòng)新機構的備案，要求會(huì )更高、更嚴。有可能出臺相應地配套實(shí)施細則等。

針對目前情況，基于信用評級備案申請服務(wù)經(jīng)驗建議準備備案的中小機構慎重選擇，不要盲目決定和實(shí)施。